据Light Reading近期报道，在美国市场上，2023年对5G设备供应商来说可谓是逆风之年。无线网络运营商大幅缩减开支的程度令人始料未及，迫使众多供应商发出业绩滑坡警告，采取了包括削减支出和裁员在内的应对措施。
不过，摩根士丹利的金融分析师在最近给投资者的一份报告中揭示了一丝曙光：“行业活动水平已显现企稳迹象，并开始展现出初步改善的趋势。”该报告引用了其针对美国通信铁塔运营商的最新调查结果，结果显示销售状况的改善正带动市场乐观情绪持续升温。历经数个艰难季度后，这样的调查结果无疑为业界注入了一剂强心针。富国银行的分析师对此亦表示认同，并在其分析报告中指出，尽管美国通信铁塔的需求仍低于峰值水平40%以上，但有理由相信这一需求已在触底反弹，预计至2024年下半年将有所回升。
Dell'Oro Group副总裁兼分析师Stefan Pongratz在一篇专栏文章中提到，不仅通信铁塔领域的需求有望回暖，运营商对于安装于铁塔顶部的关键无线接入网（RAN）设备的需求也将于2024年得到提振。他预测北美市场的无线资本支出虽将继续下降，但北美RAN市场却将迎来增长，意味着2024年更多的资本支出将会投入到RAN领域。具体而言，Dell'Oro Group预计北美RAN设备销售额在经历了2023年47%的下滑后，将在2024年实现17%的增长。这对于三星、爱立信和诺基亚等主要设备供应商来说无疑是积极信号，因为它们在美国通信铁塔上提供了大部分无线电设备。
就三大运营商巨头AT&T、T-Mobile以及Verizon以及新兴运营商Dish Network而言，富国银行的分析师在深度研究报告中分别解析了他们对2024年的展望。总体来看，美国无线运营商的总资本支出预计在2024年同比下滑10%，从2023年预估的562亿美元降至约505亿美元，虽然降幅明显，但相比2022年至2023年的速度有所放缓。
其中，AT&T在中频段5G部署上的步伐较为迟缓；T-Mobile在完成大量频谱升级后，未来的活动前景略显不明朗；而Verizon则相对稳定，预计将保持一定的活动水平并持续扩展其5G网络覆盖范围；Dish Network则面临诸多挑战，但仍计划在未来几年增加5G设备部署。
此外，值得注意的是，除了5G之外，美国电信行业的其他细分市场也开始展现乐观态势，尤其是光纤设备需求有望因联邦补贴的流入而激增。同时，数据中心市场在生成式AI热潮推动下继续保持强劲需求，特别是在美国市场，租金上升、需求接近历史高位且新的AI应用不断涌现。
尽管全球范围内，特别是印度地区的RAN市场可能仍面临一定挑战，但整体来看，美国电信行业似乎正在走出低谷，朝着2024年下半年及以后的复苏之路迈进。新的一年，新的机遇，美国电信业正在逐步重拾信心，迎接新一轮的发展高潮。
