近两日，市场监管揭开了鼎益丰的“假面”，称其前主席隋广义及20多名涉案人员因涉嫌市场操纵活动被香港证监会在市场失当行为审裁处展开研讯程序。鼎益丰涉嫌虚构数字货币发行、交易行为，属非法金融活动。同时，2024年初，由于其产品不能兑付引发广泛关注，公司财务状况不乐观，投资上市公司证券的市值大幅缩水。而近期，据香港证监会公告，近日成立的鼎益丰数字资产交易所BHE已正式上线，并推出数字期权DDO。然而，从监管警示看，目前该产品已被定性为“非法金融活动”，并且其大量对盘交易以及对股价的操纵行为，引发机构和个人的质疑。近年来，鼎益丰股价因操纵手段狂飙，尤其是在2017年至2018年间，公司股价曾一度上涨至8港元/股左右，随后在短期内大幅下跌，形成巨大的价差，严重误导了市场参与者。
近期监管揭秘鼎益丰：前主席与20名涉诈人员遭调查
自近期，“非法金融活动”、“诈骗罪”等问题一再被媒体报道后，关于鼎益丰（Golden Bull）的关注热度和公众的法律忧虑持续上升。市场调研揭示，由前主席隋广义及20多名涉案人员组成的鼎益丰集团已被香港证监会(ASIC)拉入深度审查行列。这场涉及到非法数字货币发行、交易行为和部分投资项目问题的调查旨在探究公司在过去几年内是否存在重大违规行为。
1. 鼎益丰涉嫌虚构数字货币发行、交易行为：依据香港证监会最新公告显示，鼎益丰集团通过虚拟货币产品发布销售、代币兑换等业务，实质上并非向公众发行真实数字货币，而是从事非法的金融活动。具体来说，该公司构建了一套名为“大通宝”的交易平台，采用多重技术手段进行加密数字货币的发行和交易，包括但不限于区块链技术，这违反了我国对于数字货币发行的相关规定和国际通行做法。根据刑法，这种非法的金融活动属于非法经营罪，一旦构成犯罪将面临严重的刑事处罚。
2. 公司财务状况不佳，投资上市公司证券的市值大幅缩水：近年来，鼎益丰因其运营模式和市场的操纵手段，在外界引起了广泛关注。市场调研发现，鼎益丰集团通过设立多个子公司、进行资金拆分等方式进行资本运作，虽然表面上实现了多元化经营，但实际上导致公司的整体财务状况恶化。数据显示，截至2024年初，鼎益丰的总资产约46亿元人民币，但其负债率却高达93%，其中长期借款占比较高，且多家子公司出现资不抵债的情况。此外，鼎益丰的资本支出也远超其营业收入，进一步加剧了公司的财务压力。
3. 多元化运作下的“数字期权DDO”引质疑：面对监管警示，鼎益丰集团旗下设立的数字资产交易所BHE于近期上线并推出数字期权DDO（Date Derivatives on Digital Assets，数字衍生品）服务。然而，这一产品颇受争议，从监管角度分析，它可能被视为非法金融活动。数字期权作为一种基于虚拟货币衍生的金融工具，具有流动性高、风险管理成本低等特点，吸引了大量的投资者和投机者关注。然而，BHE作为一家非上市实体，其开展数字期权交易的主体合法性受到严格审查，相关的法律法规并未明确赋予其合法身份。此外，数字期权的衍生性较强，如标的物为实物资产或有价证券的期权合约，其价值依赖于市场行情和相关风险因素的变化，如果其定价、交易等操作存在操纵行为，可能会引发市场上的巨大风险和混乱，进而影响投资者权益和社会稳定。
4. 前CEO隋广义被捕，其余高管已出逃：近期，针对上述指控，市场进一步聚焦于鼎益丰前CEO隋广义及其身边的人士。经初步梳理，隋广义涉嫌非法集资、操纵市场等违法行为，且逃匿境外至今。这些指控无疑加大了鼎益丰集团案的复杂性和不确定性，也凸显出在监管部门眼中，该集团可能存在的利益输送和洗钱等问题。随着调查深入，我们预计会揭露更多的内部交易细节，包括犯罪动机、非法获利情况以及可能的社会后果等方面的信息。
总结，香港证监会及相关监管机构正以雷霆之势展开对鼎益丰集团的深究，旨在全面查清公司存在的非法金融活动和市场操纵行为，对相关责任人进行严厉惩治。尽管这给鼎益丰带来了较大的压力，但其作为中国市场上一个知名品牌，必须承担起自身应有的社会责任，遵守国家法律法规，重塑品牌形象，维护市场的正常秩序。同时，投资者也需要理性看待各类新兴金融市场，特别是那些涉及到数字资产的产品和服务，以提高自身的风险防范意识和市场判断能力。在这个过程中，鼎益丰及政府监管机构需继续秉持公正、公开的原则，引导行业规范发展，为公众提供更加安全、稳健的投资环境。