【易趣君观点】随着OpenAI最新推出的Sora模型，在A股市场激起了新一轮人工智能（AI）热潮。数据显示，节后首周，Sora指数猛涨23.96%，人工智能指数也上扬了19.62%。基金经理们普遍预期，Sora模型的推出有望触发AI领域的新一轮行情爆发，但与去年的普涨格局不同，今年分化现象将更为明显，只有基本面稳健、能实现业绩兑现的公司才可能有更出色的表现。
    【Sora带来结构性机会】业内人士一致认为，Sora模型对AI板块是重大利好消息，它不仅有望推动2024年AI行业进入全新的发展阶段，而且在算力产业链方面尤为突出。该模型强大的多模态处理能力和对AI算力的巨大需求，或将引领光模块、服务器等相关子领域步入高景气周期。
    【AI投资从主题转向业绩兑现】相较于去年以主题投资为主导的AI行情，当前AI领域的投资逻辑正发生转变，越来越多基金经理表示，2024年的AI投资将更多聚焦于基本面的兑现，特别是景气度较高的算力产业链以及AI数据和应用等细分赛道。
    【AI产业持续创新】刘元海指出，以ChatGPT为代表的通用人工智能技术有望驱动科技产业在未来3至5年内进入新的创新周期，而Sora模型的亮相则进一步强化了这一趋势。未来随着大模型成本下降及应用场景的拓展，AI赋能各行各业的可能性将持续增加。
    【关注重点方向】多位公募基金经理建议投资者重点关注三大投资主线：一是受益于AI算力需求增长的硬件设施，包括光模块、服务器等；二是AI数据资源及其相关服务；三是不断涌现的AI各类应用场景，如小游戏、短剧制作等领域。
    综上所述，Sora模型的发布为A股市场带来了新一轮的人工智能投资机遇，但投资者需警惕行情分化的风险，并着重关注那些能够真正实现AI技术商业化落地、拥有坚实基本面支撑的企业。2024年，算力产业链及相关应用或将成为贯穿全年的核心投资主线。