出品 | 财银社

文章 | 五七

 | 翠花君

作为世界四大古都之一的西安，是我国西部地区重要的中心城市，截至2023年末，全市下辖11个区、2个县，总面积10108平方千米 ，常住人口为1299.59万人，实现地区生产总值11486.51亿元，按常住人口计算，人均地区生产总值88806元。

1997年成立的西安市商业银行银行，伴随着西部大开发战略一路发展，是该战略发展的重要支点之一。

1999年，原陕西国际信托投资有限公司总经理尹建宏正式接手西安市商业银行（2010年更名为西安银行，下文统一称为西安银行）出任行长。彼时，正值亚洲金融危机肆虐的时候，西安银行自然也无法全身而退，立志成为银行业“经理人”的尹建宏奉命于危难之际。

以当时的情况来看，如果依赖于国家出手相救，那么西安银行存活的概率将微乎其微，因此尹建宏将目光投向了外资，2000年初，通过人行总行的介绍，国际金融公司开始找上门来，这其中不乏美国与加拿大的优质资源，也有新加坡与香港的前辈企业。

当时的西安，全市的金融资产也不超过2000亿，而作为对比的上海银行，一家就超过1200亿；西安银行自身的情况也不好过，1999年底时，西安银行的不良资产高达42.9%，人均存款不足百万；可以说是站在破产的边缘，此外还有人员包袱沉重，管理陈旧等等，这四大因素成为了横在外资面前的四座大山。

在了解过后外资们纷纷被吓退，但加拿大汇丰银行在深入了解了西部大开发的战略规划后，决定亲自入驻西安银行考察一段时间，在短短三个月的时间里，汇丰银行看到了西安银行不断改善的资产质量和惊人的发展速度。

2002年9月9日，西安凯悦大酒店，世界银行下属的国际金融公司和加拿大汇丰银行就对西安银行进行股权投资一事，签订了谅解备忘录。

在亚洲金融危机、中国入世、金融业加速放开的背景下，这一举动显得尤其扎眼：西安银行不仅成为中国西部首家中外合资商业银行，即使在与其处于同等地位的中国111家城商行中，西安银行也冲在了对外开放的前沿。

这一场招商引资的苦旅，也使得西安银行这艘小船顺利的闯过难关，开启了一路远洋的航行。

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赤脚狂奔

近年来，在原董事长郭军的带领下，西安银行相继完成了财务重组、企业更名、战略引资和发行上市等一系列战略突破，并于2019年3月10日成功登陆A股市场，成为西北首家A股上市城商行。

上市当日，西安银行开盘价为5.62元，当日收报6.74元/股，上涨44.02%，在当年3月21日，股价一度站上13.05元/股的高点。

可惜上涨的势头并未延续，随后西安银行的股价连续阴跌四年之久，在2020年、2021年、2022年股价分别下跌28%、21%、18%。

为了稳定股价，增加市场信心，2023年9月以来，西安银行已经多次发布公告宣布高管增持。

根据同花顺iFinD数据显示，近3个月以来，董事会秘书石小云先后增持7万股和8万股，分别占总股本的的0.0016%和0.0018%；副行长赫勇、狄浩和职工监事马莉分别增持公司股份6.53万股、21.65万股和1.5万股，分别占总股本的0.0015%、0.0049%和0.0003%。

但这些高管们的增持数量都不多，平均交易价格也只在3.46-3.75元之间，再加之市场冷淡、没有重要股东增持，以及董秘石小云犯下了窗口期买卖公司股票等低级错误的影响，西安银行股价下跌趋势仍没有止住。

虽然股价跌跌不休，但却依然有股东可以实现精准套现，5月12日，西安银行第9大股东，宁波中百公告显示，5月10日和11日减持了该行3155.44万股股票，成交价4.75元，累计套现1.49亿元。

如今回看西安银行去年的股价，5月12日正是该股价最高时期，而宁波中百也正是曾经的“私募一哥”徐翔父母所控股。

除去二级市场上的疲软外，西安银行前十大股东中，有四家股东存在质押问题。其中，第二大股东大唐西市所持西安银行6.34亿股份全部处于质押状态；第八大股东西安曲江文化产业风险投资有限公司质押5000万股股份，占持股比例的50%；第九大股东长安国际信托股份有限公司持有的7698万股股份被冻结；第十大股东金花投资控股集团有限公司持有的全部股份悉数遭冻结，此外还有6121万股股份处于质押状态。

对于股东持有的银行股份遭冻结、质押，西安银行曾表示，对该行没有实质性影响。

（来源：西安银行2023年三季报）

2

深陷泥沼

2021年，西安银行的二股东大唐西市文化产业投资集团有限公司（以下简称“大唐西市”）还曾发生过一起匪夷所思的操作。

12月15日，根据西安银行发布的关于股东股份质押的公告显示，大唐西市文化产业投资集团有限公司将其持有的西安银行407.17万股股份质押给西安恒信集团有限责任公司，占公司总股本的0.64%。

而大唐西市此次质押的股份正是它前一日所增持西安银行的股份。

此后，在股权质押的第二天，西安银行便火速审议通过了《西安银行关于与关联方西安大唐西市实业有限公司开展信贷业务合作的议案》。根据公告，在授信总额不变的情况下，西安银行与大唐西市开展5.989亿元信贷业务合作。

除去这笔贷款外，在2021年早些时候，西安银行还曾向其发放过一笔4.9亿元的贷款。

根据相关数据披露信息显示，2014年，中国信达向大唐西市转让6.3亿股，大唐西市由此成为西安银行股东。

大唐西市隶属于大唐西市集团，实控人为吕建中，集团业务板块包括旅游开发、房地产、文化展览等，均属于疫情期间影响严重的行业。

2022年4月中上旬，西安银行与大唐西市的关联方西安大唐西市置业有限公司进行了一笔2.95亿元的信贷业务合作。不过，这一决议遭遇了2票弃权，作为大股东加拿大丰业银行派驻的非执行董事李勇与陈永建表示，需要进一步了解和判断。

值得一提的是，在2021年末对大唐西市的贷款决议中，加拿大丰业银行派驻西安银行的两名董事同样投了弃权票。

根据其2023年半年报资料显示，西安银行向大唐西市及其关联公司用于贷款、银承、保函、结构化融资、债券投资等业务关联交易约15.9亿元。

值得注意的是，早在2019年，大唐西市就曾被中铁信托有限责任公司申请将其持有的公司6.3亿股限售流通股进行冻结，冻结期间产生的孳息一并冻结。

2021年，有媒体爆料，落马的原恒丰银行董事长蔡国华在帮助一家公司获取贷款后，索要时价达5.65亿港元一套位香港港岛区太平山顶的别墅等，而中纪委没有点名的这家公司，正是大唐西市。

股权长期遭到质押，资金吃紧的大唐西市，何以受到西安银行不断的输血保命？

（来源：西安银行2023年半年报）

在多家大股东股权质押，西安银行三季度实现了西安银行实现营业收入50.41亿元，同比增长3.68%；归属于母公司普通股股东的净利润19.05亿元，同比增长7.10%；净利增长水平低于17家上市城商行平均水平的10.78%。　　

截至2023年三季度末，西安银行资产总额4,263.19亿元，较上年末增加204.80亿元，增幅5.05%，其中贷款及垫款本金总额1,969.14亿元，较上年末增加72.26亿元，增幅3.81%；负债总额3,958.44亿元，较上年末增加192.54亿元，增幅5.11%，存款本金总额2,882.71亿元，较上年末增加79.11亿元，增幅2.82%；股东权益304.75亿元，较上年末增加12.27亿元，增幅4.19%。

西安银行实现利息净收入40.26亿元，去年同期为41.13亿元。其中利息收入114.54亿元，利息支出74.28亿元。净息差继续下降，为2.09%，同比下降0.25个百分点。　　

去年前三季度，西安银行计提信用减值损失16.39亿元，上年同期为15.96亿元，同比增长2.69%。　　

截至去年三季度末，西安银行不良贷款余额为24.78亿元，上年末为23.76亿元；不良贷款率为1.26%，上年末为1.25%%；拨备覆盖率为223.42%，上年末为201.63%。虽然拨备覆盖率较上年提升21.79%个百分点，但仍然处在17家城商行中的倒数第四位，仅高于北京银行、兰州银行与郑州银行。

截至2023年三季度末，西安银行资本充足率为13.18%%，上年末为12.84%；一级资本充足率为10.63%，上年末为10.48%；核心一级资本充足率为10.63%，上年末为10.48%。

对于西安银行来说，虽然在三季报上，财务数据已呈好转趋势，但与其他同类型银行相比，仍然不容乐观。

面对重重困境的西安银行需要另一场苦旅来进行自我救赎。

结论：
在全球金融形势动荡的背景下，西安银行在一系列战略突破和资源整合之后，看似涅槃重生，但在市场环境日益复杂的今天，仍有诸多挑战等待着其去解决。首先，国内外资本市场的竞争加剧，股东股权质押带来的不确定性、跨境资本流动带来的不稳定等因素，都是当前面临的重大考验。其次，外部环境变化也导致了部分业务模式的调整和转型，如国际化程度的提高和人民币化进程的加快。再次，区域金融政策也在一定程度上影响了银行的发展。
针对上述情况，我有几点建议：
1. 加强内部治理和风险管理：通过完善内控制度、加强风险评估和防控机制，确保银行各项业务的安全运行。
2. 开拓多元化业务领域：充分利用全球化优势，拓展金融产品和服务，提高市场份额。
3. 引进战略投资者：通过引入优质的海外资本，提升银行的竞争力和抗风险能力。
4. 加强国际合作：积极参与全球金融市场，引进外资，推动银行的国际化进程。
5. 提升服务品质：提升服务质量，满足客户需求，增强客户的满意度和忠诚度。
同时，我也呼吁政府相关部门加强对银行的风险管理和监管力度，防止市场过度泡沫化的风险，保护消费者利益。